Джеймс Саймонс прославился как специалист по механическим торговым системам. Это трейдер-математик, не просто упростивший торговлю самому себе, но и подаривший миру полезную идею. Правда, развивать эту идею до его уровня другим людям предстоит ещё долгие годы.
Страсть к математике проявлялась у Джеймса с детства. Решение задачек было его любимым занятием ещё до школы. В Массачусетском Технологическом институте он получил степень бакалавра математики. За ним числится успешно защищённая докторская диссертация по геометрии. Обучаясь в институте, он практиковал игру в покер, где использовал свои математические способности на полную катушку. Это приносило отличные результаты в игре.
После получения диплома Саймонс преподавал в своём же институте, а параллельно занимался дешифровкой в Институте оборонного анализа, куда специально был приглашён для исследований в сфере обороны и безопасности. Но там ему долго работать не пришлось – он был уволен за то, что публично огласил мнение сотрудников, не совпадавшее с мнением руководства.
Первые шаги в трейдинге
После этого он вернулся к математике и развивался в данном направлении. 1976 году получил премию Освальда Веблена за работы по геометрии. Одновременно он стал интересоваться фондовым рынком. И, разумеется, подошёл к этому с математической точки зрения. Вместе с ним данной темой заинтересовались ещё несколько человек из его круга – преподавателей. Вместе они вложили в сделку 600 тысяч долларов и в результате их доход в 10 раз превысил эту сумму.
Этих денег хватило бы, чтобы забросить работу в институте и уйти на фондовую биржу. Так он и поступил – уволился, а затем начал торги. Подход его был строго математическим. Через небольшой срок Саймонс открыл собственный фонд, который, помимо акций, специализировался на торговле валютами. Вскоре им в качестве партнёра был приглашён Леонард Баум – человек, в прошлом работавший с ним в Институте оборонного анализа.
На тот момент Баум уже был известен созданием собственного алгоритма, названного его фамилией. Этот алгоритм успешно применялся в биологии, статистике и автоматическом распознавании речи, поэтому Саймонс решил попробовать использовать его и в трейдинге. Это был не единственный шаг к новым вариантам прогнозирования рынка. Саймонс решил подойти к торгам исключительно с научной точки зрения, а потому привлёк к работе более 50 человек, каждый из которых был специалистом в области физики, экономического анализа и математики. Перед ними была поставлена задача – разработать компьютерные модели, которые могли бы достаточно точно прогнозировать изменения цен. Целью было полностью исключить человеческий фактор из торговли – Саймонс считал, что именно из-за него трейдеры зачастую терпят столько убытков.
Успех
Уже в первый год после создания желаемой системы появились положительные результаты. Учёные не прогадали. Теперь фонд торгует автоматически, и трейдеры практически не вмешиваются в процесс. Охватывает товарные биржи, фондовые и валютные. Вся работа ведётся на основе математических подсчётов и параллельно – смежных наук.
Интересно, что трейдеров в штате у Саймонса практически нет. Хотя есть офис, где трудится около 200 сотрудников. Все они работают над программным обеспечением и – по большей части – над разработками новых механических систем. Сегодня фонд Саймонса Renaissance Technologies насчитывает более 60 млн долларов активов. В 2008 году компания заняла первое место среди других аналогичных фондов по своим финансовым показателям.
Работа Renaissance Technologies и его бешеный успех породили желание других трейдеров, инвесторов и компаний повторить результаты. Но все разработки держатся в строжайшей тайне. Частично секреты были раскрыты по упущению самой фирмы. Компания подала в суд на двух бывших сотрудников, заявив, что они продолжают пользоваться торговыми системами фонда. Процесс затянулся, и судьями были обнародованы некоторые документы. Естественно, что в мире трейдинга такие бумаги вызвали бешеный интерес.
Впрочем, выяснить удалось мало. Выявили лишь то, что основных стратегий у компании – три. Одна из них основана на электронной системе покупок и продаж, что совсем ни о чём не говорит. Вторая использует для получения прибыли свопы. А третья торгует исключительно на Нью-Йоркской фондовой бирже и Nasdaq, покупая акции по строго фиксированной цене. Это то, что дошло до общественности; возможно, кому-то и удалось узнать больше.
Во всяком случае, финансовые рынки не проявляют такой конкуренции, как обычные. Здесь любые трейдеры – это, скорее, коллеги, чем враги. Поэтому, были ли реальная утечка информации или нет, фонд продолжил торговать прибыльно, как и раньше.
Известно, что сегодня компания Саймонса уже почти не принимает активы от посторонних инвесторов. Огромный процент крутящихся в сделках денег составляют финансы самих сотрудников, их родственников и приближённых людей. Фонд самодостаточен, и некоторые его филиалы полностью существуют за счёт своих собственных вложений уже более 15 лет. Известно, что любой сотрудник компании зарабатывает прилично, и его зарплата – это определённый процент от общего дохода. Сам Саймонс постоянно мелькает в списках миллиардеров.
Его успех породил в миллионах трейдеров желание достичь того же. Но, поскольку в разработку были вложены исследования десятков умных людей, а системы не разглашаются, добиться этого не просто нелегко, а крайне сложно. Поэтому пока видны лишь попытки повторить результат, что мы и наблюдаем – каждый год появляется множество новых автоматических программ, роботов, советников. Несмотря на то, что в сравнении с технологиями Саймонса это жалкое подобие, некоторые из них неплохо работают. Вы можете ознакомиться с рядом таких систем на нашем сайте.
